Есть фаил на установку.Но вместо предложения запустить,предлогает выбрать прогу,через которую открыть фаил.Как запустит?

"Запускаемые" файлы могут иметь расширения EXE и COM (с учётом того, что речь идёт об операционной системе Windows)
Все остальные требуют приложение для их открытия.

Файл формата MDF (Media Disc File) является образом диска. Как правило, он сопровождается MDS файлом, содержащим заголовки и информацию о дорожках. Его содержимое можно открыть с помощью редактора образа дисков, виртуального привода или записать на носитель с помощью соответствующей программы.
http://www.daemon-tools.cc/rus/home - программа виртуального привода. Версия Lite полностью бесплатна для домашнего использования.

какой формат файла? может быть он в образе и нужен Daemon Tools.

Какое расширение файла? Может быть это образ - .mdf/.mds, .iso, .nrg?

Скорей всего это образ диска. Daemon Tools в помощь.